會談開始之前雙方分別出示證明文件，日本方面是由陸相簽發的證明書，中國方面僅陳、章兩人持有最高國防會議秘書長張羣的證明書。
確認身分後進入討論，經過幾輪交談，雙方會談爭論的中心就出來了：首先就是承認滿洲國問題，其次是華北駐兵問題，最後是對汪政府的處理問題。
關於承認滿洲國問題，中方最初主張由日中兩國保護，但日方反對。經向重慶請示的結果，建議改爲對此問題暫不接觸，保持緘默態度。
原因嘛！很簡單，即使不顧收復失地口號在國內的政治影響以及延安方面的反對，也會由於國民黨內部東北系、西北系的堅決反對，將引起國民黨的分裂，很可能造成國內大亂。
關於華北駐兵問題，重慶方面雖承認將內蒙作爲特殊化地區，但反對日本在華北駐兵，並稱此問題可改在恢復和平後再行協商，要求日軍提出撤兵計劃。但又提出，萬一中日兩國在國防上有必要時可推遲部分撤兵，待恢復和平後再作協商。
關於汪精衛問題，由於中國國內反汪氣氛極爲強烈，現在不能考慮與其合流，但由於日本政府也有自己的立場，無論如何將作爲國內問題研究予以妥善處理。
由於雙方存在的分歧實在太多，所以這一次會談雙方未能就任何一個條件達成共識，於是，日本方面提出雙方暫時先將這次會談的結果上報並且保持聯繫，待上面商議之後再做決定。
對於這輪和談的結果馬錚早在預料之中，雙方已經撕破臉了，那容易一下子就能和談成功，不過雙方竟然沒有談崩，這讓馬錚感覺到了異樣的威脅。
於是，2月20日，也就是正月13這一天，馬錚藉着的空擋用自己的署名撰寫了一篇文章，然後由綏察軍區宣傳部刊登在自己的報刊上，在全軍範圍內發行，同時馬錚又將這篇文章發到了延安，交由主席等人審覈之後交由新華社在全國範圍內發表。
在這篇文章中，馬錚很明確地向全國人民發出了自己的聲音，對於中日談判他馬某人無論如何不同意，除非日本能從中國全面撤軍，包括東北和臺灣。同時嚴懲戰犯賠償損失，負責誰要是單獨與日本方面媾和，那就是漢奸，民族的罪人。
重慶.蔣公館。
“啪！”外面的衛兵一陣心驚，這已經是今天“犧牲”的第六個茶杯了，現在戴長官他們還沒有到，也不知道今天校長會摔碎多少茶杯。
“踏踏踏”看到從外面走進來的王世和，衛兵心裡一喜。委座最聽王長官的勸了，有王長官在想必校長就不會這麼生氣了！
“校長又發脾氣了？”顯然剛纔的動靜王世和已經聽見了，來到門外他沒有立即就進去，而是小聲向衛兵問道。
衛兵沒敢說話，只是輕輕點了點頭！
“是誰在外面！”
“校長是我，世和！”
“進來說話！”
王世和進來後就看到整個辦公室裡一片狼藉，地上到處都是摔碎的瓷器和被茶水打溼了的文件，委員長的辦公桌上此時光禿禿的什麼也沒有，顯然剛剛被老蔣掃蕩過。
“世和，都通知到了？”緩了緩心口的悶氣，老蔣沉聲問道。
“都通知到了，何部長、陳部長、王部長、孔院長以及戴社長都在路上，很快就能趕到！”王世和回答道。
“嗯。他們來了直接將他們帶到我的書房，我先進去換件衣服！”老蔣皺着眉頭說道。
“是！”
很快，何應欽、孔祥熙、戴笠、陳誠等人就都到了，在王世和的指引下，這幾位大佬都直接進了老蔣的書房，然後靜等老頭子的到來。
幾分鐘後，換了一身長衫的老頭子來到了書房，然後在那張碩大的辦公桌前坐了下來。看了看衆人。老頭子沉聲問道：“雨農，你那邊的事情辦得怎麼樣了？”
“回委座，還在進行之中！我方要求將承認滿洲國和駐兵問題暫作懸案留在實現和平後再行商談，即使在汪僞政府的善後問題上有些困難，也不會成爲決定性的障礙。”
接着戴笠繼續說道：“而在華北駐兵問題，其目的雖在於防共，但希望最好先不提出‘華北’字樣。現在先秘密進行，以後討論簽訂防共協定時再作處理。表面雖如此，但實際上是嚴厲討伐****。然日方卻要求先行停戰，然後宣佈防共親日，繼而進行和平談判。並且一再提出，進一步研究舉行高級會談。”
“娘希匹，小鬼子是把黨國和我蔣某人當傻子，進一步研究舉行高級會談不就是要我蔣某人親自出面與他們會談，真是娘希匹！”老蔣怒聲說道。
“委座，剛剛日本人方面又發來一封電報，經日軍大本營高層商議之後，又提出了一個新方案！”戴笠又說道。
“什麼新方案？”
戴笠道：“日本人提出的新方案共有6條，第一條是政府可以不承認僞滿洲國，但是卻不能干涉東北地區的現狀。第二條是日本可以不在華北地區駐軍，但是河北、察哈爾、綏遠以及北平必須成立自治政府，並且要由日本顧問指導。第三條是上海成爲****第四條是臺灣以及其附屬島嶼永久性割讓給日本。第五條雙方進行友好合作，經濟提攜，共同開發中國資源。第六條聯合剿共防****，同時嚴懲親共分子馬錚。”
“我們付出這麼多又能得到什麼呢？”老蔣沉聲問道。
戴笠當即回答道：“作爲交換，日本將會在三個月內陸續從華北、華中以及華南撤軍，同時一次性支援政府30個步兵師的武器裝備，另外後續還可以提供至少30個師的武器裝備，只需要政府以礦山作爲抵押就可以了。”
“此外日本會命令南京維新政府與黨國合併，並且保證汪先生不會對委座造成威脅。除了這些以外，日本政府還保證向黨國提供5億日元的免息貸款，同時協助政府完成對國內各派系的討伐，成立真正統一的國民政府。最後，如果當過有需要，日本會直接出兵協助黨國完成統一！”
“日本人真的這麼說？”老蔣驚訝地問道。
“是的，千真萬確！這是日方談判代表今井大佐親自發來的電報，應該不會有錯的。”戴笠道。
老蔣心動了，日本人開出的條件實在是太誘人了！
平心而論，從這個方案上可以看得出來，日本人已經做出了巨大的讓步，維持東北現狀，華北地區基本上也回到了“七七事變”前的樣子了，也就第三條和第四條讓人難以接受，尤其是上海港成爲**但是這兩個條件也不是不能做出讓步，就拿臺灣來說，現在的已經被日本人佔了35年有餘了，在滿清時期就已經割讓給日本了，即便是他們不同意割讓，那裡現在還不是人家日本人的地盤。
至於上海雖然有些捨不得，但是相比較而言還是可以放棄的，畢竟日本人打了這麼長時間也不能不撈些好處，既然同意和日本人和談，就要做好被宰的打算！
真正讓老蔣心動的還是日本人許諾的那些好處，撤兵倒是沒什麼，這畢竟是雙方談判的主要目的，但重要的是下面那幾條，60個師的裝備，5億日元的無息貸款，這纔是老蔣最想要的。(。)