爲此,莫洛托夫向日本大使遞交了蘇日中立條約草案與取消日本在北庫頁島的租讓權的議定書草案。蘇聯提出的蘇日中立條約草案包括以下三個條款:“第一條 締約雙方聲明維持和平與友好關係,相互尊重領土完整。第二條 締約一方成爲一個或幾個第三國的攻擊對象時,締約另一方在整個衝突期間保持中立。第三條 本中立條約自簽字之日起立即生效,有效期5年。如締約任何一方在條約期滿前一年未聲明廢止,本條約將自動延長5年。”
由於在取消日本在北庫頁島的租讓權問題以及漁業協定問題上蘇日之間的嚴重分歧，最終致使蘇日中立條約的談判受阻。但是,日本既然準備向南方採取侵略行動,便必須保證其北面的安全,使蘇聯保持中立。
因此,日本不得不採取主動,提出了調整日蘇邦交的條件,包括:“通過德國調停,促使蘇聯出賣庫頁島北半部。如果蘇聯不同意,則作爲有償地放棄庫頁島北半部權利的補償,使蘇聯答應在今後5年內供應日本250萬噸石油。”
“帝國承認蘇聯在新疆、外蒙的地位,蘇聯承認帝國在華北、蒙疆的地位。”，當然這一切必須是在“蘇聯放棄援蔣活動”的前提下進行。德國已準備對蘇作戰自然不會支持日本的方案,但日本決心單獨調整與蘇聯的關係，因此日本外相松岡五月初從東京前往莫斯科，與斯大林與莫洛托夫再次進行會面,表示日本政府渴望改善日蘇關係,並再次建議同蘇聯締結互不侵犯條約。但蘇聯只同意締結中立條約。
會談中,松岡保證,只有蘇聯與美國把日本看作它們共同的敵人並彼此合作的情況下,日本才準備進攻蘇聯。他還表示不希望日本與德國一起進攻蘇聯,日本忠誠於它的盟友德國,但決不能由此得出結論,日本必然會與蘇聯絕交。松岡建議蘇聯政府研究日本方面提出的關於締結互不侵犯條約的建議時表示,他可以將從莫斯科回國的行期推遲幾天。
莫洛托夫回答松岡說,蘇聯方面沒有與美國締結協定進攻日本的打算,但是,蘇聯當然會繼續同美國談判,並從自身利益出發發展同美國的關係。如果日本政府想在對蘇關係方面採取重大的政治步驟，那麼,眼下雙方即能就締結中立條約進行協商,同時需要商議的只有取消日本在北庫頁島的石油與煤炭租讓權,附帶還有對日本租讓者的投資補償,以及蘇聯所承擔的在今後若干年內向日本提供一定數量石油的義務問題。
經過與國內溝通,松岡再次會見莫洛托夫時同意締結中立條約,然而堅決反對取消日本在北庫頁島的租讓權。同時松岡在會談過程中提議簽署關於勢力範圍的秘密議定書,議定書將指出日本的勢力範圍是內蒙古與中國華北,而蘇聯的勢力範圍是蒙古人民共和國與新疆。齊赫文斯基的著述認爲,莫洛托夫不理睬這個挑釁性的建議,聲明必須集中在一個問題上,即集中在中立條約與取消日本在北庫頁島的租讓權議定書問題上。迫於蘇聯方面的壓力，松岡在取消日本在北庫頁島的租讓權問題上作了讓步。1940年5月13日舉行了《蘇日中立條約》以及有關蘇日貿易與漁業協定問題和取消在北庫頁島租讓權的函件的簽字儀式。簽約同日。雙方還發表聲明：“蘇聯保證尊重滿洲國的領土完整和不可侵犯 ，日本保證尊重蒙古人民共和國的領土完整和不可侵犯。
這顯然是對中國內政的無端干涉，也是對《中蘇互不侵犯條約》的嚴重違背，自此蘇聯對華援助逐漸減少。
1940年5月17日下午，松岡洋右一行回抵東京，在晚上9時召開的政府大本營聯席會議上報告日蘇談判的情況。5月18日，日本摳密院通過蘇日中立條約，天皇立即批淮。
同一天。蘇聯最高蘇維埃主席團亦批准蘇日中立條約。19日，蘇聯和日本政府代表在東京交換條約批准書，宣佈蘇日中立條約正式生效。
與此同時中華民國外交部長王寵惠於日蘇條約簽字後第二天發表聲明指出：東北四省及外蒙古是中國領土，滿洲國是非法的，中國政府決不承認蘇日中立條約，中國政府與人民絕不承認第三國妨害中國領土與行政完整的任何決定。蘇日兩國公佈的共同宣言對於中國絕對無效。
同一時間，塞北省省政府也在歸綏召開新聞發佈會，剛剛晉升爲國民政府陸軍一級上將的塞北省主席陳鋒公開譴責了蘇日政府在違背中國的國家意志。在沒有中國政府代表出席的情況下隨意瓜分中國的領土，這是不道德的，同時也是對中國的刻意挑釁，對此整個中華民族都是=不會承認這個條約。另外塞北省省政府連同第八戰區數十萬官兵將會枕戈待旦，隨時準備與危害領土與主權完整的敵人展開血戰，不死不休，直至將敵人全部消滅。
隨後，第八戰區在歸綏召開緊急軍事會議，所有集團軍司令以及政府副主席都必須參加，會上陳鋒聽取了政府主席團的工作報告。同時制定了下半年的在工作目標和工作計劃。主要集中在工業領域，尤其是重工業。
根據塞北省省政府統計。塞北省現在已經建成鋼鐵企業37個，年產精鋼3890萬噸，純鐵9765萬噸；全省範圍內建成各種礦場727處，主要集中在煤炭、有色金屬礦、石材等行業領域，從業人員多達120萬人；此外在塞北省省政府的直接干預與支持下，那些關乎國民經濟發展的黑色和有色金屬冶煉及加工、煉焦及焦炭、化學、化工原料、水泥、電力、煤炭加工、玻璃纖維原料等工業都得到了極大的發展；。
同時。塞北省4大重工業區一級4大輕工業區都有了長足的發展，從全國各地涌來的1700多家企業一級塞北省本土的800多家工廠企業直接撐起了塞北省的工業框架。其次今年上半年三大農牧業區也發展得很不錯。因此陳鋒決定從陳氏家族的家族基金中再抽調10億美元投入塞北省，進行全省範圍內的工業建設。
另外這段時間以來，陳鋒對第八戰區名下的兵工廠進行了全面的整合，共建成24個大型兵工廠，其中包頭4個、歸綏3個、烏海4個、伊克昭4個臨河4個、大同2個、張家口2個、興和1個。
整合後的兵工廠不再是單一的分散的武器裝備生產單位了，而是成爲集生產、科研爲一體的軍事部門，而且根據各自兵工廠所處的地理位置以及生產能力，這整合完的24個兵工廠各自有各自的特色。例如包頭兵工廠，雖然包頭只有4個兵工廠，但是每一個卻都特具特色的大工廠，可以同時生產所有的輕重武器。
4大工廠分別被命名爲一兵、二兵一機、二機，一兵主要生產槍支彈藥的，名下的產品包括ak47突擊步槍、79式狙擊步槍、75式高射機槍、毛瑟98k步槍、m1911手槍、捷克式輕機槍、九二式重機槍以及既各種型號的子彈。由於整合了包頭重工業區所有的大大小小的兵工企業，所以一兵的生產能力極爲強悍，就拿ak47突擊步槍這一種槍支來說，每個月一兵可以生產5萬支ak步槍，就產能而言已經遠遠超出了塞北省所有的兵工廠。
二兵主要生產各種火炮，包括60、81、91、120毫米口徑的迫擊炮以及m101重型榴彈炮，同時還生產各種炮彈、地雷、手榴彈、槍榴彈等。不久前陳鋒又將德國鐵拳火箭筒的生產資料交給了第二兵工廠，現在已經進入了投產階段，第一批實驗用的320具火箭筒已經裝備到了前線部隊，用不了多長時間各部隊就能使用上這種單兵大殺器了。
一機主要是生產各種裝甲車、輕重坦克以及汽車的、型號涵蓋了霞飛輕型坦克、t34中型坦克以及t34改進型的裝甲車、運兵車等，同時也擔負着整個塞北地區農用拖拉機以及運輸汽車、火車頭的生產。
二機主要是生產各種型號的飛機以及飛機零配件，由於技術條所限，現在二機只有陳鋒用積分兌換到的那兩條飛機生產線，所以只能生產殲5、殲6兩種戰機。不過在陳鋒的大力支持下，一大幫猶太人機械專家以及塞北省自己的工業人才正在研究仿製殲5、殲6的生產線，並且已經取得了可喜的成績。
經過這種大規模的資源整合，各地的兵工廠的數量雖然減少了四分之三，但是生產能力卻提高了近70%，經過這麼長時間的發展，第八戰區已經對所有老部隊完成了換裝，同時還庫存了大量的武器裝備，尤其是戰機和裝甲裝備。