41、資金分析
破產收購協議書籤訂的次日上午，按照日程工作計劃汪健組織召開了集團公司高層資金分析會議。參加會議的有楊玉琴、萬明、林豔、總會計師茅升、總經師張鬆及集團公司主管會計陳放。
按照汪健的要求總會計師茅升將早已準備好的資金組織和使用情況進行了報告，並作了簡潔地歸納分析。
一、資金來源及使用
1、銀行貸款：帳列銀行貸款涉及工行市分行、農行江中區支行、中行市分行、市工行屬江北城市信用社4家計人民幣3032.52萬元。其中伯俊公司房產抵押貸款800萬元；劉甸經濟開發區150畝土地抵押貸款160萬美金，按貸款當日匯率1:8.647測算，摺合人民幣1383.52萬元；江中區鑫益大廈17層364平方米寫字樓的房產抵押貸款100萬元；湖西村一塊500畝土地抵押貸款750萬元。
2、資金投向：帳列投資總額爲人民幣1812萬元。
用於實體公司投資總額爲人民幣550萬元。其中：服裝公司投入150萬元；典當行250萬元；貿易公司100萬元；廣告裝飾公司50萬元。
用於房地產投資總額爲人民幣1042萬元。其中：劉甸經濟開發區150畝土地550萬元；江中區鑫益大廈364平方米寫字樓72萬元；湖西村1600畝土地320萬元；江中區中心廣場一樓300平方米商鋪一、二期付款100萬元。
用於湖江市輕工模具廠資產收購價格總額2200萬元的10%預付定金爲人民幣220萬元。
3、應收款：帳列應收款1家爲伯俊公司，總額爲人民幣150萬元（250萬元已歸還100萬元）
4、資金餘額：帳列資金餘額爲人民幣1101.28萬元。其中120萬美金摺合人民幣1037.*萬元；人民幣63.*萬元。
資金餘額中包括累計收繳各企業實體上繳管理費用爲65.42萬元，用於集團管理費用開支外的節餘部分。
二、近期資金需求
1、塑機廠首期收購予付金800萬元，時間爲11月29日；
2、塑機廠收購前期準備費用100萬元，時間爲12月5日；
3、塑機廠二期收購付款500萬元，予計付款時間爲12月25日；
4、塑機廠三期收購付款500萬元，予計付款時間爲明年1月25日；
5、湖江市輕工模具廠收購資金1980萬元，時間爲1月10日需支付40%，計880萬元，2月10日需支付30%，計660萬元，3月10日需支付20%，計440萬元。
6、江中區中心廣場一樓300平方米商鋪第三期付款50萬元，時間爲1995年1月15日。
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以上四項合計人民幣3930萬元。
三、資金組織
1、帳列資金：餘額爲人民幣1101.28萬元。其中120萬美金摺合人民幣1037.*萬元；人民幣63.*萬元。
2、銀行貸款：湖西村另二塊土地計600畝申貸金額900萬元的貸款正在辦理之中，予計最快時間也要到12月中旬前後；
以上一、二項合計可落實資金2001.28萬元。
四、結論：按資金需求和組織之比，尚有缺口1930萬元，需要繼續組織。
茅升簡潔地分析完資金組織和使用情況，將分析資料副本遞交給汪健後說：“600畝地申貸的900萬元資金在銀行內部的審批程序上出現了梗阻，需要董事長出面疏通。另外，若要繼續貸款需要尋求新的渠道，新的貸款銀行，目前銀行內資金頭寸普遍不足，加上適至年底和年初，銀行處於回收資金和謹慎放貸時期，我們又在這四家銀行的貸款額度這麼大，勢必續貸會有困難，應早作準備。”
汪健接過分析資料，見沒有反映各實體公司的情況，問道：“各實行公司目前資金運轉情況怎麼樣？”
“各實體公司運轉情況正常，投入的資金能夠滿足自身運營規模的要求。”茅升答道。
“我問的是目前各公司帳存資金有多少？能否另時調集以作備用？”汪健說。
見茅升沒能答出具體數據，汪健要求茅升會後及時收集，下午會議予以報告。
汪健反覆地翻閱着分析資料上的幾個主要數據，思考着下步資金的需求、組織的辦法及可能出現的問題。
楊玉琴與總會計師茅升及集團公司主管會計詢問、分析着900萬申貸資金梗阻的環節及原因，並時時地與張鬆、萬明交談着湖江市輕工模具廠的資產收購情況。
楊玉琴說：“根據陳放會計反映的情況，900萬元申貸中的問題主要是二點，一是年底收貸，加上銀行頭寸不足；二是抵押資產低劣，銀行擔心風險。頭寸不足，我可到資金市場跑一跑，設法拆借一部分，無非就是加大資金成本，現在急用錢，加大的成本我們承擔了；關於抵押資產的問題，我星期一就去找金行長，無論如何這筆貸款要設法通過。”
楊玉琴繼續說：“剛纔我與張總經濟師商量了一下，覺得：爲了緩和下一步資金的籌措局勢，必須儘早地將輕工模具廠的優質資產落實到手。按照協議該廠的搬遷1月15日才能完成，當日我們付款40%後，也就是按總價格50%付款後，辦理房產證和土地證的過戶。我想：以搬遷時間約束和延緩付款是我們的要求，能否不考慮這個約束，提前付款，儘早辦證，解決籌資資產抵押的優質資源問題。”
“這是一個有備無患的好辦法，不知對方是否答應？而且40%的資金共計880萬元提前支付壓力太大。”茅升說。
張鬆說：“輕工模具廠渴求的就是資金的早付和多付，付足50%辦理過戶手續，這是原則，我想對方是會答應的。關於資金的壓力，根據資金需求的分析，我測算了一下，若將40%資金安排在12月15日前支付，此段時間共需資金1780萬元，如果900萬元的申貸能夠落實，加上美金兌換後集團公司的帳存資金就有2000餘萬元，這個壓力是可以緩解的。”
“是這樣。”茅升認同張鬆的分析後繼續說：“這個申貸的900萬元就需要董事長親自做工作了。”
楊玉琴說：“我想想辦法，採取一些措施，1月10日前一定落實。”
萬明說：“若是這樣，星期一我就與張總經濟師落實輕工模具廠提前付款辦證問題，資金落實的越早辦證就越快，緩解資金的融貸條件就越充分。”
汪健認真地聽取了大家的分析和意見後，結合收購工作進展的資金需求可能發表了綜合性的意見，作出了明確的決定和安排。
汪健說：“在資金需求缺口中，有二項備用資金需求的計劃要補上。一是恢復生產的資金準備，考慮將計劃規模控制在200萬元；二是職工安置費用的準備，初步按800人要求離職算斷計算，人均1.5萬元，共需資金1200萬元。這二筆資金合計1400萬元，預計用款時間在1月20日前後。這樣一來加上計劃用款的3930萬元，共計需要資金5330萬元。如果不考慮輕工模具廠2、3二個月1100萬元的用款，1月份內需要資金4230萬無。按照財務部計劃落實的資金預算，包括在落實了900萬元申貸資金的情況下，資金總額爲2001.28萬元。4230萬元減去2001.28萬元，我們的資金缺口爲2230萬元。也就是說在現有帳存資金1100萬元的基礎上，包括正在落實的900萬元申貸資金的籌措在內，在1月20日前不到二個月的時間裡，我們必須籌措到3130萬元資金，才能基本保證資金鍊的銜接。否則，就會斷鏈、出錯。”
汪健決定：
1、輕工模具廠提前付款，付款後房產證、土地證過戶必須12月20日前完成。此項工作由萬明負責。
2、不惜增加資金成本，確保所需資金1月15日前籌集到帳，其中第一筆900萬申貸資金必須12月10日前落實。此項工作由楊玉琴負責。
3、完成湖西村土地的全部抵押貸款，貸款標的允許在原有基礎上降低40%。
4、拿出輕工模具廠資產的50%用於抵貸。
5、春節前，各實體企業必須加速貨幣資金的回籠，壓縮投資，控制規模，必要時集團統一調度資金。
6、120萬美金迅速地全部兌換爲人民幣。